房地产业务剥离取得实质性进展 每日聚焦

2023-06-28 14:05:39 来源: 中国银河


(资料图片仅供参考)

(以下内容从中国银河《房地产业务剥离取得实质性进展》研报附件原文摘录)

顺鑫农业(000860)
核心观点:
事件: 6/26 公司公告转让房地产子公司顺鑫佳宇 100%股权进展。最新方案是拟通过在北京产权交易所挂牌的方式公开转让顺鑫佳宇 100%股权,挂牌价 30.98 亿元;将视情况调整价格多次挂牌;若最终未征集到受让方,公司控股股东顺鑫控股集团将以不低于22.5 亿元价格参与摘牌。 本次交易尚需获得股东大会批准。
点评: 5/12 公司公告对顺鑫佳宇进行增资,以对顺鑫佳宇的 49.74亿元的债权增资计入顺鑫佳宇的资本公积。 我们当时判断通过此次债转股操作消除了受让方负债压力,使顺鑫佳宇净资产转正,提升转让交易达成概率。
目前交易方案明确了房地产业务剥离事项,房地产业务剥离后上市公司主营白酒业务更加突出, 整体季度业绩也更加可预测,我们判断将提升投资人对公司关注度。
同时方案进一步明确了交易价格预计在 22.5-30.98 亿元, 该价格对比顺鑫佳宇公司截至 5/31 的净资产 26.4 亿元,对应 P/B 在0.85-1.17,对比其他上市房企我们认为属合理水平。
投资建议: 房地产业务从上市公司剥离事项取得实质性进展, 业务清晰将提升公司对投资人的吸引力, 我们认为交易价格区间相对合理。 顺鑫农业是国内低档酒龙头, 我们判断在消费疲弱的大环境中具备韧性。 我们预计 2023-2025 年 EPS 0.72/1.5/1.87 元,目前股价对应 P/E 分别为 48/23/18 倍, 首次覆盖, 给予公司“推荐” 评级。
风险提示: 交易推进进度不及预期, 新品销售不及预期。

相关附件

标签:

房地产业务剥离取得实质性进展 每日聚焦

房地产业务剥离取得实质性进展

06-28 14:05:39

7月9日起,西安-格尔木往返早航班恢复|环球关注

旅客服务热线0971-96345服务质量监督热线0971-8188099推荐阅读青海新一

06-28 13:21:20

上午10点!国际篮联官宣意外,乔帅带队出征不妙,姚明或出重拳|焦点精选

上午10点!国际篮联官宣意外,乔帅带队出征不妙,姚明或出重拳,姚明,乔

06-28 12:33:22

今日热议:14.99万起/全新1.5T动力 2023款途铠300TSI上市

日前,上汽大众途铠300TSI车型正式上市,共推出2款车型,售价分别为14

06-28 11:50:07

环球新消息丨弘信电子6月28日加速下跌

以下是弘信电子在北京时间6月28日11:29分盘口异动快照:6月28日,弘信

06-28 11:32:44

2023年辽宁省最低工资标准最新(表)

最低工资标准,是指劳动者在法定工作时间或依法签订的劳动合同约定的工

06-28 11:08:31

环球热文:从结婚开始恋爱剧情分集介绍 从结婚开始恋爱1到3集剧情

hello大家好,我是大学网网小航来为大家解答以上问题,从结婚开始恋爱

06-28 10:54:23

完美客厅三部曲之靓丽音符:装饰设计

1、《完美客厅三部曲之靓丽音符装饰设计》是2008年化学工业出版社出版

06-28 10:09:08

世界今日报丨今日广东省交通违章查询app_广东省交通违章查询方法

1、打开搜狗搜索,输入:广东省交通违章查询,然后点击打开官方网站。2

06-28 09:52:22

助力跃龙门 国寿显担当——中国人寿寿险公司开展“高考驿站”服务 天天短讯

为充分发挥金融服务网点柜面优质服务与临街优势,提升便民利民惠民价值

06-28 09:09:14

汽车出海切莫在准入法规上“裸奔”

近年来,随着国内自主品牌汽车出口蔚然成风,我国汽车产业实现了从“引

06-28 08:49:00

海南椰岛(600238)6月27日主力资金净买入252.58万元

截至2023年6月27日收盘,海南椰岛(600238)报收于11 16元,上涨4 4%,换

06-28 08:14:20

兆易创新06月27日被沪股通减持73.75万股

06月27日,兆易创新被沪股通减持万股,已连续3日被沪股通减持,共计万

06-28 07:34:20

独家研究报告】锂、钴、镍价格大涨!你还等什么?快来看看这些投资热点! 世界快消息

根据最近的机构研究报告,为您总结相关行业的投资要点,供参考:1 工业

06-28 06:47:25

华丰科技(688629)2023年一季报财务简析:营收净利润双双增长

据证券之星公开数据整理,近期华丰科技(688629)发布2023年一季报。根

06-28 05:58:10

环球实时:海南板块6月27日涨1.04%,欣龙控股领涨,主力资金净流出1.64亿元

6月27日海南板块较上一交易日上涨1 04%,欣龙控股领涨。当日上证指数报

06-28 04:07:52

中消协点名五月天演唱会订单异常-动态焦点

6月27日,中消协发布“618”消费维权舆情分析报告,报告显示,监测期内

06-28 01:58:35

全球快看点丨陈茂波:香港引进办已会面150多家企业

据新华社,香港特区政府财政司司长陈茂波6月27日在港接受采访时表示,

06-28 00:51:07

全球最资讯丨赢家通吃!美股历史凸显强者恒强,AI时代还是买科技巨头?

美国股票财富向高科技巨头寡头集中并不是什么新鲜事。

06-27 22:31:15

今日热门!卖出股票的钱什么时候能提出来_卖出股票的钱什么时候可以转出

1、第二个交易就可以转出,因为股票是t+1结算的,当天卖出的股票资金可

06-27 21:38:53

凤凰山自助烧烤电话(凤凰山烧烤场预定电话)

凰山自助烧烤电话,凤凰山烧烤场预定电话这个问题很多朋友还不知道,来

06-27 21:01:09

石斑鱼到底用什么呼吸?两道中考生物题被骂上热搜?真相竟是……

文、图 羊城晚报全媒体记者何宁 "石斑鱼是用什么呼吸的? " "决定树高

06-27 20:13:10

450m路由器路由器初始密码是多少 当前速讯

我们在生活中会遇到各种各样的问题,所以遇到问题一定要解决,所以今天

06-27 19:42:02

有些痣会癌变,这几个部位一定要注意!-世界观察

痣,平淡无奇,不影响颜值情况下容易被忽略。医学上将痣定义为色素细胞

06-27 19:14:04

男子疑雨中触电身亡 警方回应:具体死因尚不明确|环球快资讯

男子疑雨中触电身亡警方回应:具体死因尚不明确

06-27 18:49:54

环球微头条丨成都国际高中分数线_成都国际高中

1、成都美视国际学校美视国际学校是由个人赞助的私立学校,具有IB国际

06-27 18:13:13

直播带货新的增长锚点是什么?

经过7年的发展,直播电商依然浪潮汹涌。数据显示,2022年直播电商的交

06-27 17:44:41

福建南平供电公司全自动FA配电线路覆盖率超过50%

福建南平供电公司全自动FA配电线路覆盖率超过50%,6月25日从福建南平供

06-27 16:48:17

环球报道:初登亚运舞台的电子竞技为何如此受宠

原标题:杭州亚运会电竞项目公布参赛名单,再次霸屏热搜 初登亚运

06-27 16:46:31

新北洋:参股公司华菱电子创业板上市申请获受理

【新北洋:参股公司华菱电子创业板上市申请获受理】财联社6月27日电,

06-27 16:30:52

招工表格图片大全_招工表-天天关注

1、一、计划经济年代,招工表是一种非常重要的用工文件。2、上面记载有

06-27 16:03:28

天天热文:联合国秘书长任命徐浩良为联合国副秘书长兼开发计划署协理署长

联合国秘书长任命徐浩良为联合国副秘书长兼开发计划署协理署长,

06-27 15:19:41

全球头条:cs 1.6僵尸正式版

想必现在有很多小伙伴对于关于cs6僵尸正式版的问题方面的知识都比较想

06-27 14:57:54

重要新规征求意见!券商密集献策 涉及这些焦点问题

近期,证监会下发《公开募集证券投资基金投资顾问业务管理规定(征求意

06-27 14:26:08

铁路端午小长假运输发送旅客7037.9万人次-天天热议

6月25日,为期5天的铁路端午小长假运输圆满收官,全国铁路累计发送旅客

06-27 13:54:19

铁路端午小长假运输发送旅客7037.9万人次

6月25日,为期5天的铁路端午小长假运输圆满收官,全国铁路累计发送旅客

06-27 13:01:54

鲜海参的八种家常做法 做海参一点都不难 全球新动态

hello大家好,我是大学网网小航来为大家解答以上问题,鲜海参的八种家

06-27 12:35:44

利率高达40%!捷信消金已无口碑可言,消金老大哥活该败退中国?

在3·15前夕,一份高息贷款纠纷将沉寂已久的捷信消费金融(下称“捷信

06-27 11:53:40

每日信息:大学生暑期双语志愿支教活动启动

本报讯(通讯员黄珊)6月21日,武汉工程大学外语学院2023年暑期“语你

06-27 11:45:50

今日热搜:一文看亮点!2023夏季达沃斯27日至29日举办

上证报中国证券网讯据世界经济论坛消息,2023年世界经济论坛新领军者年

06-27 11:19:17

俄罗斯宣布更改纪念日名称后,日本提出交涉! 世界速讯

据日本共同社报道,当地时间26日,针对近日俄罗斯将9月3日纪念日

06-27 11:06:38

焦点消息!“锂电池之父”去世:54岁改行研究锂电池,97岁获诺贝尔奖|钛媒体焦点

转行后的古迪纳夫开始研究金属氧化物的磁性,并注意到了钴氧化物的结构

06-27 10:19:14

熙春巷慢行绿道工程完工

近日,俯瞰银川市兴庆区熙春巷(北京路—上海路),崭新的慢行绿道贯穿

06-27 10:02:32

天天实时:建筑开工令由谁签发(建筑开工令 由谁签发)

来为大家解答以下的问题,筑开工令由谁签发,建筑开工令由谁签发这个很

06-27 09:53:11

为什么亲人去世,家中三年不贴春联?有何讲究

​为什么亲人去世,家中三年不贴春联?有何讲究在中国传统文化中,

06-27 09:29:37

环球速讯:6月26日基金净值:鹏华国证半导体芯片ETF最新净值0.6706,跌1.4%

该基金近6个月的累计收益率走势如下图:该基金的基金经理为罗英宇,罗

06-27 09:02:15

海拔4526米,全国首座“零海拔天文观测站”交付 全球头条

脚踏高原雪山,仰望浩瀚苍穹,逐梦星辰大海。近日,中建三局自主研发建

06-27 08:36:51

发现夏之美|“音乐之城”哈尔滨:音浪盖过热浪

央广网哈尔滨6月27日消息(记者庞淼实习生张玉欣)哈尔滨地是一座有着

06-27 07:47:13

每日资讯:无出其右是什么意思(无出其右)

出其右是什么意思,无出其右这个问题很多朋友还不知道,来为大家解答以

06-27 06:59:00

环球讯息:鼎字的笔画顺序_鼎字

1、列鼎而食:列:陈列;食:吃。2、形容豪门贵族的奢侈生活。3、2、调

06-27 06:15:27

7月9日起,西安-格尔木往返早航班恢复|环球关注
上午10点!国际篮联官宣意外,乔帅带队出征不妙,姚明或出重拳|焦点精选
今日热议:14.99万起/全新1.5T动力 2023款途铠300TSI上市
环球新消息丨弘信电子6月28日加速下跌
2023年辽宁省最低工资标准最新(表)
环球热文:从结婚开始恋爱剧情分集介绍 从结婚开始恋爱1到3集剧情
完美客厅三部曲之靓丽音符:装饰设计
世界今日报丨今日广东省交通违章查询app_广东省交通违章查询方法
助力跃龙门 国寿显担当——中国人寿寿险公司开展“高考驿站”服务 天天短讯
汽车出海切莫在准入法规上“裸奔”
海南椰岛(600238)6月27日主力资金净买入252.58万元
兆易创新06月27日被沪股通减持73.75万股
独家研究报告】锂、钴、镍价格大涨!你还等什么?快来看看这些投资热点! 世界快消息
华丰科技(688629)2023年一季报财务简析:营收净利润双双增长
环球实时:海南板块6月27日涨1.04%,欣龙控股领涨,主力资金净流出1.64亿元
中消协点名五月天演唱会订单异常-动态焦点
全球快看点丨陈茂波:香港引进办已会面150多家企业
全球最资讯丨赢家通吃!美股历史凸显强者恒强,AI时代还是买科技巨头?
今日热门!卖出股票的钱什么时候能提出来_卖出股票的钱什么时候可以转出
凤凰山自助烧烤电话(凤凰山烧烤场预定电话)
石斑鱼到底用什么呼吸?两道中考生物题被骂上热搜?真相竟是……
450m路由器路由器初始密码是多少 当前速讯
有些痣会癌变,这几个部位一定要注意!-世界观察
男子疑雨中触电身亡 警方回应:具体死因尚不明确|环球快资讯
环球微头条丨成都国际高中分数线_成都国际高中
直播带货新的增长锚点是什么?
福建南平供电公司全自动FA配电线路覆盖率超过50%
环球报道:初登亚运舞台的电子竞技为何如此受宠
新北洋:参股公司华菱电子创业板上市申请获受理
招工表格图片大全_招工表-天天关注
天天热文:联合国秘书长任命徐浩良为联合国副秘书长兼开发计划署协理署长
全球头条:cs 1.6僵尸正式版
重要新规征求意见!券商密集献策 涉及这些焦点问题
铁路端午小长假运输发送旅客7037.9万人次-天天热议
铁路端午小长假运输发送旅客7037.9万人次
鲜海参的八种家常做法 做海参一点都不难 全球新动态
利率高达40%!捷信消金已无口碑可言,消金老大哥活该败退中国?
每日信息:大学生暑期双语志愿支教活动启动
今日热搜:一文看亮点!2023夏季达沃斯27日至29日举办
俄罗斯宣布更改纪念日名称后,日本提出交涉! 世界速讯
焦点消息!“锂电池之父”去世:54岁改行研究锂电池,97岁获诺贝尔奖|钛媒体焦点
熙春巷慢行绿道工程完工
天天实时:建筑开工令由谁签发(建筑开工令 由谁签发)
为什么亲人去世,家中三年不贴春联?有何讲究
环球速讯:6月26日基金净值:鹏华国证半导体芯片ETF最新净值0.6706,跌1.4%
海拔4526米,全国首座“零海拔天文观测站”交付 全球头条
发现夏之美|“音乐之城”哈尔滨:音浪盖过热浪
每日资讯:无出其右是什么意思(无出其右)
环球讯息:鼎字的笔画顺序_鼎字
宿城区财政局 新动态
X 广告
行业动态
X 广告

Copyright ©  2015-2022 起点植物网版权所有  备案号:皖ICP备2022009963号-12   联系邮箱: 39 60 29 14 2@qq.com